基礎(chǔ)知識(shí)（一）
1.什么是期貨？
答：期貨交易就是買(mǎi)賣(mài)期貨合約或期權(quán)合約的行為。
期貨合約,即由期貨交易所統(tǒng)一制定、規(guī)定在將來(lái)某一特定時(shí)間和地點(diǎn)交割一定數(shù)量標(biāo)的物的標(biāo)準(zhǔn)化合約。合約內(nèi)容主要包括：合約名稱(chēng)、交易單位、報(bào)價(jià)單位、最小變動(dòng)價(jià)位、漲跌停板幅度、合約月份、交易時(shí)間、最后交易日、交割日期、交易代碼、最低交易保證金等。
期權(quán)合約，是指期貨交易場(chǎng)所統(tǒng)一制定的、規(guī)定買(mǎi)方有權(quán)在將來(lái)某一時(shí)間以特定價(jià)格買(mǎi)入或賣(mài)出約定的標(biāo)的物（包括期貨合約）的標(biāo)準(zhǔn)化合約。
2.國(guó)內(nèi)期貨交易所有哪些？
答：上海期貨交易所（含上海國(guó)際能源交易中心）、鄭州商品交易所、大連商品交易所、中國(guó)金融期貨交易所。
3.期貨市場(chǎng)的監(jiān)管體系是怎么樣的？
答：期貨市場(chǎng)“五位一體”監(jiān)管體系包括中國(guó)證監(jiān)會(huì)、中國(guó)證監(jiān)會(huì)各地派出機(jī)構(gòu)、期貨交易所、中國(guó)期貨保證金監(jiān)控中心有限責(zé)任公司、中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)。
4.期貨公司的業(yè)務(wù)類(lèi)型有哪些？
答：境內(nèi)外期貨經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)、期貨投資咨詢(xún)業(yè)務(wù)、資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)和風(fēng)險(xiǎn)管理業(yè)務(wù)，其中期貨經(jīng)紀(jì)和投資咨詢(xún)兩項(xiàng)業(yè)務(wù)實(shí)行許可制，由中國(guó)證監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)審批；資產(chǎn)管理和風(fēng)險(xiǎn)管理兩項(xiàng)業(yè)務(wù)實(shí)行備案制，由中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)進(jìn)行備案管理。期貨公司一般以子公司名義開(kāi)展風(fēng)險(xiǎn)管理業(yè)務(wù)。
5.投資者參與期貨交易的資金安全嗎？會(huì)被挪用嗎？
答:按照中國(guó)證監(jiān)會(huì)的規(guī)定，期貨客戶(hù)保證金實(shí)行封閉式管理，期貨公司要在期貨保證金存管銀行開(kāi)設(shè)客戶(hù)保證金專(zhuān)用賬戶(hù)，客戶(hù)保證金單獨(dú)立戶(hù)管理，全額存入指定的具有期貨保證金存管業(yè)務(wù)資格的商業(yè)銀行。中國(guó)期貨市場(chǎng)監(jiān)控中心對(duì)客戶(hù)保證金賬戶(hù)進(jìn)行逐日監(jiān)控、每戶(hù)監(jiān)控，加強(qiáng)了客戶(hù)保證金的安全管理。在期貨保證金封閉存管的制度下，投資者的保證金是不會(huì)被挪用的。
6.期貨交易的品種有哪些？
答：根據(jù)標(biāo)的物的不同，可分為商品期貨合約和金融期貨合約及期權(quán)合約，其中商品期貨及其期權(quán)合約在三大商品交易所上市交易，金融期貨及期權(quán)合約在中國(guó)金融期貨交易所上市交易。
7.什么是期貨交易的保證金制度？
答：在期貨交易中，期貨買(mǎi)方和賣(mài)方必須按照其所買(mǎi)賣(mài)期貨合約價(jià)值的一定比例繳納保證金，作為其履行期貨合約的財(cái)力擔(dān)保，所交納的資金就是保證金。
8.什么是漲跌停板制度？
答：所謂漲跌停板制度，又稱(chēng)每日價(jià)格最大波動(dòng)限制，即指期貨合約在一個(gè)交易日中的交易價(jià)格波動(dòng)不得高于或者低于規(guī)定的漲跌幅度，超過(guò)該漲跌幅度的報(bào)價(jià)將被視為無(wú)效。期貨交易所會(huì)在一些特殊情況下調(diào)整漲跌停板幅度。
9.什么是持倉(cāng)限額制度？
答：持倉(cāng)限額制度是期貨交易所為防范操縱市場(chǎng)價(jià)格的行為，防止期貨市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)過(guò)度集中于少數(shù)，對(duì)會(huì)員及客戶(hù)的持倉(cāng)實(shí)行限制的制度。超過(guò)限額，期貨交易所可按照規(guī)定強(qiáng)行平倉(cāng)或提高保證金比例。
10.如何理解強(qiáng)行平倉(cāng)？
答: 期貨市場(chǎng)中的強(qiáng)行平倉(cāng)有兩種：交易所對(duì)期貨公司或客戶(hù)的強(qiáng)行平倉(cāng)和期貨公司對(duì)客戶(hù)的強(qiáng)行平倉(cāng)。交易所對(duì)期貨公司的強(qiáng)行平倉(cāng)是當(dāng)期貨公司的結(jié)算準(zhǔn)備低于交易所規(guī)定的最低結(jié)算準(zhǔn)備金余額時(shí)（例如保證金比例提高），或持倉(cāng)超限（例如交割月持倉(cāng)限額降低）時(shí)采取的一種強(qiáng)制措施?？蛻?hù)持倉(cāng)數(shù)量超交易所限倉(cāng)規(guī)定且未能在交易所規(guī)定的時(shí)間內(nèi)減倉(cāng)至限倉(cāng)標(biāo)準(zhǔn)以下，交易所會(huì)對(duì)客戶(hù)超限倉(cāng)持倉(cāng)執(zhí)行強(qiáng)平。
（內(nèi)容源自于中期協(xié)知識(shí)手冊(cè)合集）
