投資資訊
“小非農(nóng)”助長美聯(lián)儲轉(zhuǎn)鴿預期，美債盤中反彈，美股高開低走發(fā)布時間：2023-12-07 來源：華爾街見聞
繼10月職位空缺之后，有“小非農(nóng)”之稱的美國私人部門ADP就業(yè)報告也帶來了美聯(lián)儲樂見的勞動力市場降溫信號：11月ADP新增就業(yè)人數(shù)連續(xù)四個月低于預期，10月新增就業(yè)人數(shù)下修，11月工資增速還創(chuàng)兩年多來新低。評論稱，ADP等高頻勞動力指標顯示11月就業(yè)增長疲軟。
在本周五公布重磅非農(nóng)就業(yè)報告前，ADP報告給本已火爆的美聯(lián)儲明年轉(zhuǎn)鴿預期添了一把火，令投資者對聯(lián)儲已完成加息、明年降息的前景更有信心。數(shù)據(jù)公布后，美股高開；美國國債價格反彈，收益率掉頭下行，周二下破4.20%的基準十年期美債收益率繼續(xù)刷新三個月來低位，對利率敏感的兩年期美債收益率一度回吐日內(nèi)所有升幅。
但美股盤中轉(zhuǎn)跌，漲勢熄火，午盤主要股指齊跌，原油重挫影響的能源股領跌，英偉達為首的多只藍籌科技股轉(zhuǎn)跌，施壓大盤。有評論稱，數(shù)據(jù)目前預示有望軟著陸，但投資者可能開始擔心，如果美聯(lián)儲依然過于鷹派，會釀成衰退。還有評論認為，沃爾瑪CEO稱，由于信用卡負債增加，家庭賬戶資金不斷減少，明年消費者的支出形勢更難以預測，即使通脹開始顯現(xiàn)，明年消費者支出的韌性可能也不會那么強。這一表態(tài)也打擊了市場情緒。
匯市方面，美元指數(shù)在“小非農(nóng)”報告公布后短線下跌，后震蕩回升，兩周多來首次盤中漲破104.20。評論稱，此前市場定價已反映美聯(lián)儲明年至少合計降息125個基點的預期，而其他央行降息的預期還在深化，因此美元企穩(wěn)，漲勢緩和。連續(xù)兩日大漲的比特幣漲勢暫歇，在亞市盤中漲破4.4萬美元再創(chuàng)一年多新高后，盤中轉(zhuǎn)跌，一度較盤中高位回落超過1000美元。
歐元再創(chuàng)三周新低，歐元走軟部分支持了美元指數(shù)創(chuàng)新高。歐洲央行官員Martins Kazaks稱明年上半年沒必要降息，但周三公布的10月德國工業(yè)訂單意外不增反降3.7%，助長歐洲央行明年降息的預期，市場預計歐央行明年降息合計150個基點，一季度啟動降息的可能性高達90%。美元處于高位的壓力下，人民幣反彈勢頭不穩(wěn)，離岸人民幣盤中轉(zhuǎn)跌，連日失守7.17。
大宗商品中，自上周OPEC+會后各協(xié)議國宣布自愿加碼減產(chǎn)以來，國際原油期貨跌跌不休。周三美國能源部公布的上周美國EIA原油庫存超預期下降，國內(nèi)原油產(chǎn)量四個月來首次周度下滑，但上周汽油和精煉油庫存超預期增加，疊加“小非農(nóng)”就業(yè)疲軟，油價盤中跌幅擴大，美油跌超4%，五個月來首次跌穿70美元關口，汽油期貨更是跌至兩年來低谷。評論稱，11月末以來布油跌超6%，顯示市場的擔憂轉(zhuǎn)向需求面，對經(jīng)濟下滑的擔憂越來越占上風。市場成交量下降以及動量交易策略都激化了供應過剩擔憂引發(fā)的跌勢。
此外，在美債收益率盤中下行的支持下，黃金企穩(wěn)，止住連日回落的勢頭，但無論是現(xiàn)貨還是期貨黃金，都和最近所創(chuàng)的歷史高位仍有距離。
標普道指三連跌 能源板塊連日領跌 英偉達領跌藍籌科技股 中概股指結束三連跌 蔚來財報次日大漲
三大美國股指最近四個交易日內(nèi)、也是本周首次集體高開，但此后持續(xù)回落，午盤齊跌。盤初道瓊斯工業(yè)平均指數(shù)漲近170點、漲近0.5%，標普500指數(shù)漲逾0.5%，納斯達克綜合指數(shù)漲近0.7%，標普和納指早盤尾聲時轉(zhuǎn)跌后均曾轉(zhuǎn)漲，午盤道指轉(zhuǎn)跌后，標普納指鎖定跌勢，尾盤都刷新日低。
最終，三大指數(shù)本周首度集體收跌。周二反彈的納指收跌0.58%，報14146.71點，刷新周一回落所創(chuàng)的11月17日以來收盤低位。標普收跌0.39%，報4549.34點，連跌三日至11月21日以來低位。道指收跌70.13點，跌幅0.19%，報36054.43點，三連跌，繼續(xù)跌離上周五所創(chuàng)的去年1月以來收盤高位。
